Fiscale begeleiding bij de energietransitie
De energietransitie is in volle gang. Overheden, investeerders en bedrijven versnellen de overgang naar een duurzame energievoorziening, gedreven door klimaatdoelstellingen, regelgeving, geopolitieke ontwikkelingen en economische kansen. Hernieuwbare energie – zoals wind, zon, opslag en waterstof – speelt daarin een centrale rol. Deze transitie gaat echter gepaard met complexe fiscale en juridische vraagstukken, maar biedt tegelijkertijd substantiële kansen voor waardecreatie.
Renewable energy als investeringscategorie
Hernieuwbare energie is uitgegroeid tot een volwassen en internationaal beleggingssegment. Institutionele beleggers, infrastructuurfondsen en private equity alloceren in toenemende mate kapitaal naar duurzame energieprojecten, vaak in combinatie met vastgoed en infrastructuur. Denk aan:
- wind‑ en zonneparken (onshore en offshore);
- batterij‑ en andere opslagoplossingen;
- warmtenetten en duurzame energie‑infrastructuur;
- waterstof‑ en andere power‑projecten.
Deze projecten kenmerken zich door lange looptijden, gereguleerde inkomstenstromen en complexe ketens van ontwikkelaars, exploitanten en financiers. Fiscale structurering is daarbij essentieel om rendement, compliance en flexibiliteit te waarborgen.
Fiscale aandachtspunten in de energietransitie
De energietransitie raakt vrijwel alle belastingmiddelen. Enkele belangrijke fiscale aandachtspunten zijn:
Vennootschapsbelasting
- Structurering van (internationale) investeringen en SPV’s
- Fiscale kwalificatie van subsidies, garanties en CfD‑regelingen
- Afschrijvingen, renteaftrek en verliesverrekening
- Impact van Pillar 2 en andere internationale maatregelen
Indirecte belastingen
- BTW‑positie bij ontwikkeling, exploitatie en overdracht van energie‑assets
- Energiebelasting en opslag duurzame energie
- Douane‑ en accijnsvraagstukken bij grensoverschrijdende energiestromen
Overdrachtsbelasting en vastgoed
- Combinatie van energieprojecten met vastgoed en infrastructuur
- Asset deals versus share deals
- Integratie van duurzame installaties in bestaande structuren
ESG‑ en milieubelastingen
- Nationale en Europese klimaat‑ en energieheffingen
- Plastic, CO₂‑ en andere milieubelastingen
- Samenloop met ESG‑rapportage en duurzaamheidsdoelstellingen
Fiscale kansen en incentives
Naast fiscale aandachtspunten biedt de energietransitie aanzienlijke kansen. Overheden stimuleren duurzame investeringen actief via subsidies, fiscale faciliteiten en andere incentives, zowel nationaal als internationaal. Meijburg & Co ondersteunt cliënten onder meer bij:
- het identificeren en benutten van fiscale stimulansen en subsidies;
- de fiscale optimalisatie van duurzame investeringen;
- het combineren van ESG‑doelstellingen met rendementsdoelstellingen;
- het toekomstbestendig inrichten van structuren in een snel veranderend regelgevend landschap.
Onze aanpak
Meijburg & Co combineert diepgaande fiscale expertise met sectorspecifieke kennis van renewable energy, vastgoed en infrastructuur. Wij werken multidisciplinair samen binnen het ESG‑ en Energie‑domein en begeleiden cliënten gedurende de volledige levenscyclus van een project: van ontwikkeling en financiering tot exploitatie, herstructurering en exit. Met onze internationale KPMG‑netwerken ondersteunen wij ook bij grensoverschrijdende projecten en investeringen, waarbij consistentie, compliance en strategische flexibiliteit centraal staan.
Veelgestelde vragen
Wat zijn de fiscale voordelen van investeren in hernieuwbare energie?
Investeren in hernieuwbare energie biedt diverse fiscale voordelen, zoals de Energie-investeringsaftrek (EIA) en Milieu-investeringsaftrek (MIA), waarmee je een aanzienlijk deel van de investeringskosten kunt aftrekken van de fiscale winst. Daarnaast biedt de Willekeurige afschrijving milieu-investeringen (VAMIL) flexibiliteit in het spreiden van fiscale lasten. Er zijn ook vrijstellingen en lagere tarieven voor energiebelasting en CO₂-heffing, evenals internationale voordelen via dubbele belastingverdragen en EU-subsidies.
Welke subsidies zijn beschikbaar voor duurzame energieprojecten in Nederland?
Nederland biedt verschillende subsidies voor duurzame energieprojecten, waaronder de Stimulering Duurzame Energieproductie en Klimaattransitie (SDE++), die bedrijven ondersteunt bij het opwekken van duurzame energie en CO₂-reductie. De Investeringssubsidie Duurzame Energie (ISDE) richt zich op kleinschalige oplossingen zoals zonnepanelen en warmtepompen. Daarnaast zijn er de Demonstratie Energie- en Klimaatinnovatie (DEI+) en regionale subsidies. Europese programma's zoals Horizon Europe en het Innovatiefonds bieden ook ondersteuning.
Hoe kan ik mijn bedrijf voorbereiden op fiscale veranderingen door de energietransitie?
Om je bedrijf voor te bereiden op fiscale veranderingen door de energietransitie, is het belangrijk om de impact van nieuwe regelgeving zoals Pillar 2 en CO₂-heffing te analyseren. Optimaliseer fiscale structuren door het opzetten van SPV’s en zorg voor compliance bij internationale projecten. Identificeer fiscale kansen en subsidies, en integreer ESG-doelstellingen in je fiscale strategie. Samenwerken met multidisciplinaire teams en internationale netwerken zoals KPMG kan helpen bij het aanpakken van complexe uitdagingen.
